决策分析：忽然之间！市场将加息预期时点提前 黄金反弹触及1795，美元买谣言卖事实

周四(10月14日)亚洲交易时段，风险情绪处于一个更好的位置，亚股多数反弹，市场继续消化美国通胀数据，评估央行加息前景。美元进一步回落至94关口下方，黄金守住7个月来最大单日涨幅。本交易日来看，市场关注美国PPI以及上周初请失业金人数。另外，包括纽约联储威廉姆斯在内的多位美联储官员将发表讲话。

 

截止收盘，澳大利亚S&P/ASX200指数收盘上涨0.54%；日经225指数收盘上涨1.46%；韩国KOSPI指数收盘上涨1.47%。

 

A股涨跌不一，截止收盘，沪指跌0.1%，深证成指跌0.08%，创业板小涨0.17%。总体而言，板块仍以轮动为主，个股涨多跌少，赚钱效应一般。中国香港适逢重阳节假期休市。

 

隔夜数据显示，美国消费者物价再次劲升，而上个月的美联储会议记录显示，决策者益发担忧通胀，并普遍同意很快开始缩减资产购买。

 

周三的数据显示，美国9月消费者物价指数(CPI)同比急升5.4%，租金的增长似乎正在加快，这与飙升的能源成本一起引发了物价压力持续的风险。

 

与夏季召开的美联储会议的记录相比，决策者们不再被描述为“普遍”预期通胀压力将会缓解。

 

决策者们谈到了减少债券购买的时间安排和结构，会议记录显示，如果美联储在11月2-3日的政策会议上决定开始缩减购债步伐，可能会在当月中旬或12月中旬开始行动。

 

高盛预计美联储将在11月的美国联邦公开市场委员会（FOMC）会议上正式宣布缩减购债规模。从11月中旬开始，以每月150亿美元的速度缩债。预计缩债计划将于2022年年中结束。

 

交易员们的反应是将加息预期提前，但降低了预期峰值。美国联邦基金利率期货将首次加息的时间从2022年底提前到9月，暗示9月几乎笃定会加息25个基点，但定价也表明五年后的利率将只徘徊在1.5%左右。

 

“市场继续将第一次加息的预期时点提前，同时也降低了对终端利率的预期，我们认为这反映了市场纳入了对政策错误的考量，”道明证券的分析师说。

 

汇市方面，美指出现调整，美元指数持续走低至94关口下方，非美货币多数反弹，其中纽元涨幅居前。

 

路透分析称，美元多仓规模已高到成为一个问题。修正幅度可能更深，9月涨势的23.6%回档位在93.95，38.2%回档位在93.56。

 

“美元的反应可能是一个‘买谣言卖事实’的例子。”澳洲联邦银行最新报告称，“我们认为FOMC关于通胀暂时飙升的假设是错误的。在我们看来更激进的紧缩周期将支撑美元。”

 

其他方面，现货黄金在昨日近2%涨幅的基础上试图站稳脚跟，目前交投在1790美元上方，一度触及1795水平。

 

本交易日来看，市场正在等待美国生产者物价和初请失业金数据，以及英国央行和美联储官员的讲话。

 

日内焦点及风向标：

 

20:30 美国9月生产者物价指数、美国上周季调后初请失业金人数

 

23:00 美国上周EIA原油库存变化

 

20:35 圣路易斯联储主席布拉德发表讲话

 

22:00 亚特兰大联储主席博斯蒂克就经济包容性增长发表讲话

 

中国香港适逢重阳节假期休市

 

次日01:00 纽约联储主席威廉姆斯、旧金山联储主席戴利、里奇蒙德联储主席巴尔金发表讲话

 

次日06:00美国费城联储主席哈克就经济前景发表讲话

 

主要货币走势分析：

 

欧元：欧元/美元昨日强势反弹，一度逼近1.16关口，日内持续攀升站上这一水平。技术面看，4小时图来看，MACD红色动能柱逐步扩张，RSI指标反弹突破50水平，KDJ指标反弹触及超买水平，指示价格短线或继续走高。短期初步支撑位于1.1550，初步阻力位则可看1.1650。

 

英镑：英镑/美元在昨日升势的基础上进一步走高，一度触及1.37关口，上方50日均线构成压制。技术面看，4小时图来看，MACD红色动能柱逐步扩张，RSI指标反弹突破50水平，KDJ指标反弹触及超买水平，暗示价格短线或继续上行。短期初步支撑位于1.3620，初步阻力位则可看1.3720。

 

日元：美元/日元昨日小幅回落，整体维持高位盘整格局，目前交投在113.35附近。技术面看，4小时图来看，MACD绿色动能柱小幅扩张，RSI指标向下逼近50水平，KDJ指标跌破50水平，预计价格短线或进一步走低，短期初步支撑位于113.00，初步阻力位于113.80。